摘要

央行：1月份社会融资规模增加5.98万亿元，比去年同期少1959亿元。

证监会：全面深化重点债券风险防范化解，着力推动债券违约风险进一步趋同。

两个部门：金融资产按照风险程度分为五类。

央行：1月人民币贷款增加4.9万亿。

北交所融资融券业务将于2月13日正式启动。

证监会同意“基金E账户”APP公开试运行。

证监会：财务造假仍有发生，违法手段隐蔽复杂。

国家新闻出版总署：2月批准87款国产网络游戏。

贵州茅台：茅台集团增持公司股份14.83万股。

万科A:拟非公开发行a股募集资金不超过150亿元。

热点聚焦

1、央行：1月社会融资规模增量为5.98万亿元，比上年同期少1959亿元

央行公布的初步统计数据显示，2023年1月社会融资规模增加5.98万亿元，比去年同期少1959亿元。

2、证监会：全面深化债券重点风险防范化解，努力推动债券违约风险进一步收敛

中国证监会召开2023年债券监管工作会议。会议强调，要全面深化债券市场功能，突出服务稳增长和实体经济发展，帮助提高直接融资比重；全面深化重点债券风险防范和化解，努力进一步汇聚债券违约风险，保护投资者合法权益；全面深化REITs市场建设，坚持发展与规范并重，全力推动REITs市场高质量发展；全面深化债券登记制度改革，加强市场基础制度建设，增强市场韧性和活力；全面深化债券科技监管，完善符合债券特点的监管体制机制；全面深化落实管党治党责任，以严的口气强化纪律约束，扎实推进交易所债券市场质量有效提升和合理增长，更好服务经济高质量发展和构建发展新格局，积极为推进中国现代化贡献力量。

3、两部门：金融资产按照风险程度分为五类

中国银行保险监督管理委员会、中国人民银行制定了《商业银行金融资产风险分类办法》，于2020年3月17日经中国银行保险监督管理委员会2020年第一次审议通过。现予公布，自2023年7月1日起施行。《办法》提出商业银行应当对资产负债表上承担信用风险的金融资产进行分类，包括但不限于贷款、债券及其他投资、同业资产、应收款项等。如果表外项目承担信用风险，应按照表内资产的相关要求进行风险分类。金融资产按风险程度分为五类，即正常类、关注类、次级类、可疑类和损失类，后三类统称为不良资产。

4、央行：1月份人民币贷款增加4.9万亿元

央行公布的数据显示，1月份人民币贷款增加4.9万亿元，同比多增9227亿元。分部门看，住户贷款增加2572亿元，其中短期贷款增加341亿元，中长期贷款增加2231亿元；企事业单位贷款增加4.68万亿元，其中短期贷款增加1.51万亿元，中长期贷款增加3.5万亿元，票据融资减少4127亿元；非银行业金融机构贷款减少585亿元。

5、北交所融资融券交易业务将于2月13日正式启动

经中国证监会批准，北京证券交易所融资融券业务将于2023年2月13日正式启动。届时，已获得北交所融资融券交易权限的证券公司可以接受投资者的委托，向北交所申报融资融券交易。

6、证监会同意“基金E账户”APP公开试运行

近日，证监会同意中国结算推出公开发行基金账户份额信息统一查询平台和“基金E账户”公开试运行。“基金E账户”APP已经放了

证监会通报了2022年案件办理情况。全年处理信息披露违法案件203件，其中涉及财务造假案件94件，占比46%。一是诈骗手段的隐秘性增强。一些实际控制人按照预定的目标，组织上市公司高管和员工实施欺诈。有的介绍知名企业的子公司做客户，进行虚假贸易，为制假业务“增信”。有的通过市场经纪人牵线搭桥，雇佣“专业”团队为他们量身定制诈骗方案。第二，诈骗动机多样。有的粉饰业绩以避免因连续亏损而退市，有的编造利润以实现并购的业绩承诺，有的虚增收入以维持银行信贷规模。第三，造假涉及发行环节。主板、创业板、科技创新板、可转债等领域存在因财务造假导致欺诈发行的案例。有的企图在发行审核环节“带病突破关口”，有的在IPO前后造假多年。

7、证监会：财务造假仍有发生，违规手法隐蔽复杂

国家新闻出版总署发布2023年2月国产网络游戏审批信息，共有87款游戏通过审批。

主题机会

8、国家新闻出版署：2月份87款国产网络游戏获批

据媒体报道，教育部和联合国教科文组织中国国家委员会

推动教育数字化转型是贯彻落实科教兴国战略、人才强国战略、创新驱动发展战略的重要先手棋。主动推进教育数字化转型、发展智慧教育是推动中国式现代化的重要内容。机构认为，在科教兴国战略、财政贴息贷款等多重政策推动下，教育信息化将进入快速发展阶段。政策助力下的教育数字化转型将创造巨大的市场价值，随着转型深入，智慧校园建设的需求将推动国内厂商实现较大的业绩增长。相关公司有视源股份、正元智慧等。

2、氟化工行业景气反转预期抬升，相关企业业绩弹性大

据百川盈孚，沉寂1月的制冷剂再度上涨，2月9日、10日，R32价格连续两日上涨，累计上涨500元/吨至14000元/吨，R134a和R125价格分别持稳于23500、26000元/吨。

氟化工行业景气的底部反转，氟化工企业涨价业绩弹性大，同时各氟化工企业未来的资本开支将集中发展含氟聚合物和氟精细化工品，提供企业长期的成长性。此外，含氟高分子聚合物具有良好的物理特性和化学特性，在新能源、新基建领域有良好的应用前景，随着下游需求持续向好，应用场景逐步开发，后续有望迎来持续快速发展。相关公司有巨化股份、金石资源等。

3、固态电池有望批量生产应用，铝塑膜软包成共识

进入2023年，固态电池正在迎来大规模量产和装车上市，近期多家上市公司披露固态电池进展。基于此，机构看好铝塑膜产业放量。固态电池的材料特点及内部体系更适用软包封装，可充分发挥软包安全性高、轻量化、能量密度高等特点，又弥补了传统软包电池容易漏液等缺陷。铝塑膜作为软包电池的关键封装材料，未来渗透率有望进一步提高。

另外，根据中金企信国际咨询统计数据显示，2020年全球铝塑膜市场中，日本DNP的市场占有率为50%，昭和电工的市场占有率为12%，两者合计达到了62%，市场优势地位明显。近年来，随着铝塑膜国产替代需求日益增大，越来越多的国内企业开始着手布局铝塑膜行业，并逐渐在铝塑膜技术上取得进展与突破，部分国产铝塑膜的性能和可靠性也已经达到与进口产品相当的水平，实现了批量生产。在巨大的降本压力下，软包电池厂商开始尝试具备较大价格优势的国产铝塑膜产品。相关公司有海顺新材、道明光学等。

公司新闻

1、格灵深瞳：现不具备提供ChatGPT相关产品和服务的能力

近期股价出现较大涨幅的格灵深瞳(688207)2月12日晚间发布澄清公告称，公司目前主要从事计算机视觉技术、大数据分析技术、机器人技术和人机交互技术的研发和应用，业务与从事自然语言处理的公司存在差异，公司现阶段不具备提供ChatGPT相关产品和服务的条件和能力。截至目前，公司未与OpenAI开展合作，其ChatGPT的产品和服务未给公司带来业务收入。公司认为整个AIGC领域的发展速度和阶段性效果需要冷静分析、避免短期盲目过热，并坚信公司自身业务的基本面是未来发展的关键支撑。

2、万科A：拟非公开发行A股股票募资不超150亿元

万科A(000002)2月12日晚间披露2023年度非公开发行A股股票预案，拟募资不超150亿元，用于中山金域国际、广州金茂万科魅力之城等11个项目以及补充流动资金。

3、均瑶健康：“味动力”品牌部分产品出厂价上调3%-6%

均瑶健康(605388)2月12日晚间公告，公司基于公司产品的主要原材料、运输、包材及辅材等成本的持续上涨，决定对公司“味动力”品牌部分产品的出厂价格进行调整，上调幅度约为3%—6%不等，新价格执行于2023年3月1日开始实施。

4、聚和材料：拟控股江苏连银，拓展光伏材料和半导体电子布局

聚和材料(688503)2月12日晚间公告，公司拟1.2亿元收购江苏连银新材料有限公司（简称“江苏连银”）的控股权。交易完成后，公司将持有江苏连银69.36%的股权。江苏连银致力于光伏电池银浆用电子级银粉的全面国产化，已着手建设千吨级电子级银粉生产线，及建成全球顶尖的粉体研发中心，以拓展开发MLCC、锂离子电池、半导体等领域使用的纳米级粉体材料。此次收购将有助于公司降低原材料成本，优化产业结构，拓展公司在光伏新能源和半导体电子领域的布局。

5、钒钛股份：与攀枝花市政府、大连融科签订战略合作框架协议

钒钛股份(000629)2月12日晚间公告，公司与攀枝花市政府、大连融科储能集团股份有限公司（简称“大连融科”）近日签订战略合作框架协议，各方就提高攀枝花钒钛之都钒产业引领能力，建设世界级钒产业基地和钒产业关键技术创新中心，提升攀枝花市钒资源在非钢领域的高效率高附加值利用，推动全钒液流电池产业化、商业化快速发展，达成战略合作意向，同意建立更加紧密、深入、广泛的战略合作关系。

6、汉邦高科：公司数字水印业务应用场景不涉及ChatGPT领域

汉邦高科(300449)2月10日晚间披露股票交易异动公告，2022年公司数字水印业务营业收入约25.6万元，占整体营业收入比例为0.21%，具体数据以公司2022年年度报告为准。公司数字水印业务主要应用于政府军队等领域，尚未形成稳定商业模式，应用场景不涉及ChatGPT领域。

7、贵州茅台：茅台集团增持14.83万股公司股票

贵州茅台(600519)2月10日晚公告，2月10日，茅台集团公司通过集中竞价交易方式首次增持14.83万股公司股票，占公司总股本的0.0118%；茅台技术开发公司通过集中竞价交易方式首次增持6200股公司股票，占公司总股本的0.0005%。茅台集团公司是公司控股股东；茅台技术开发公司是公司股东，同时是茅台集团公司的全资子公司。

8、重庆银行：获水投集团举牌

重庆银行(601963)2月10日晚间公告，2月10日，股东重庆市水利投资（集团）有限公司（简称“水投集团”）通过上交所交易系统增持本行股份35.93万股，本次增持完成后持有本行股份1.74亿股，持股比例为5%。

9、民和股份：1月鸡苗销售收入环比增长336.88%

民和股份(002234)2月10日晚间公告，公司2023年1月销售商品代鸡苗2280.02万只，同比变动-4.37%，环比变动129.36%；销售收入5440.39万元，同比变动99.88%，环比变动336.88%。公司商品代鸡苗销量环比上升129.36%，主要原因是上月处于停孵期，产量较低，本月恢复正常孵化所致；公司商品代鸡苗销售收入同比环比上升，主要原因是停孵期结束产量恢复以及本月鸡苗销售价格上涨所致。

10、ST中捷：下修业绩预告

ST中捷(002021)2月10日晚间公告，修正2022年度业绩预告，此前预计2022年度归母净利润区间为盈利450万元至670万元；修正后预计亏损4亿元至4.2亿元。业绩修正的主要原因在于广东高院判决属于公司2022年年报资产负债表日后调整事项。根据谨慎性原则，公司决定以二审判决涉及的赔偿责任以及应承担的诉讼费用对原计提的预计负债进行补提调整，从而导致前次业绩预告金额区间发生变动。

财经日历

责编：张骞爻

校对：王锦程